DCA hay bình quân giá là chiến lược đầu tư mà mà nhà giao dịch sẽ chia tổng số tiền cho các giao dịch dưới dạng định kỳ, hoặc theo mỗi mức giá cụ thể của tài sản với mục đích giảm thiểu rủi ro lên tổng số vốn đầu tư. Để hiểu DCA là gì, ưu nhược điểm cũng như những lưu ý khi sử dụng chiến lược này, nhà đầu tư hãy dành thời gian theo dõi bài viết dưới đây của Giavang.com.
Mục Lục
DCA (Dollar-Cost Averaging) là gì?
DCA hay bình quân giá là chiến lược giao dịch hiệu quả. Thay vì bạn phải đầu tư tất cả vốn vào một giao dịch thì bạn có thể chia nhỏ số tiền thành những phần bằng nhau dưới dạng cố định hoặc mức giá mình mong muốn trong một khoảng thời gian. DCA phù hợp với tất cả loại tài sản, tuy nhiên được ứng dụng nhiều trong thị trường Tiền Mã Hóa, Forex, Vàng tài khoản
Chiến lược DCA hoạt động với mục đích giảm tác động biến động giá lên giá trị tài sản giao dịch. Bởi giá sẽ biến đổi khi khoản đầu tư định kỳ được thực hiện với những mức giá khác nhay, đồng thời giảm thiểu rủi ri nếu nhà đầu tư mua một loại tài sản một lần duy nhất.
Xem thêm: Giao dịch chêch lệch lãi suất – Carry Trade
Chiến thuật bình quân giá DCA hoạt động như thế nào?
Để nhà đầu tư có thể hiểu rõ hơn về chiến thuật bình quân giá DCA chúng tôi sẽ lấy ví dụ trên thị trường chứng khoán.
Nguyên tắc quan trọng và luôn được ghi nhớ trong đầu tư là “không để tất cả trứng vào một rổ”, nếu bạn mới tham gia thị trường và có 1.000 USD tiền nhà rỗi, bạn nên đa dạng hóa danh mục đầu tư bằng cách chia tổng vốn ban đầu thành 5 phần và đầu tư 5 loại cổ phiếu. Lưu ý đến việc chọn mã cổ phiếu theo giá trị vốn hóa thị trường, ngành nghề, lĩnh vực hoạt động, doanh thu đạt được, tốc độ tăng trưởng,…
Bạn sẽ có 200 USD cho mỗi mã cổ phiếu. Chiến lược DCA thực hiện như sau, giả sử với cổ phiếu ABC. Nhà đầu tư không nên bỏ hết 200 USD cho một lần mua cổ phiếu ABC. Bạn nên mua thành 4 giai đoạn với mỗi giai đoạn là 50 USD.
- Giai đoạn 1: Giá cổ phiếu ABC là 5 đô la, bạn có thể mua 10 cổ phiếu.
- Giai đoạn 2: Giá ABC là 7 đô la, bạn có thể mua 7,14 cổ phiếu.
- Giai đoạn 3: Giá ABC là 5,5 đô la, bạn có thể mua 9,1 cổ phiếu.
- Giai đoạn 4: Giá ABC là 6 đô la, bạn có thể mua 8,33 cổ phiếu.
34,57 cổ phiếu là tổng số cổ phiếu bạn mua được trong 4 tháng. Giá trung bình của cổ phiếu ACB bạn có thể mua là $ 5,79. Nếu giá hiện tại của cổ phiếu là 6 đô la, giá trị khoản đầu tư của bạn là 207,42 đô la. Nếu giá cổ phiếu tiếp tục tăng, bạn sẽ tăng nhiều hơn, ngược lạ. Nếu không có chiến lược trung bình giá DCA, bạn có thể kiếm được nhiều lợi nhuận hơn hoặc thua lỗ nhiều hơn, tùy thuộc vào thời điểm bạn đầu tư và xu hướng giá ngay sau đó.
Ưu và nhược điểm chiến lược bình quân giá
Ưu điểm chiến thuật DCA
- Giảm thiểu rủi ro hay gia tăng lợi nhuận nếu áp dụng đúng thời điểm. DCA giúp nhà đầu tư mua được nhiều tài sản với mức giá trung bình tốt, nghĩa là khi thị trường tăng trưởng, lợi nhuận đạt được sẽ cao hơn, hoặc ngược lại.
- Nhà đầu tư không cần chờ đợi điểm vào lệnh đẹp.
- DCA không để bạn bỏ lỡ các cơ hội tuyệt vời trong thị trường gấu. Khi giá giảm nhà đầu tư sẽ trợ nên lo sợ, một số bán ra nhằm giảm rủi ro, một số lại không dám vào cuộc. Tuy nhiên, những tài sản có tính tăng trưởng ổn định thì thị trường gấu kà cơ hội tốt để bạn sử dụng DCA.
Nhược điểm chiến thuật DCA
- Lợi nhuận thấp hơn khi mức trung bình giá quá cao.
- Gia tăng chi phí giao dịch (nhưng không đáng kể).
Có nên thực hiện chiến thuật DCA trong Forex?
DCA là chiến lược giao dịch hoàn hảo dành cho những nhà đầu tư khôngcó sẵn vốn đầu tư. Nhưng, nếu bạn có một số tiền nhàn rỗi và đưa nó vào thị trường một lần có thể mang lại hiệu quả hơn so với DCA dài hạn. Trong quá khứ, một nghiên cứu chỉ ra rằng đầu tư một lần vào quỹ tương hỗ Vanguard từ năm 1926 đến năm 2011, tạo được lợi nhuận cao hơn so với Bình Quân Giá đã đạt được là 67%.
Tuy nhiện việc giao dịch theo DCA giúp bạn cảm thấy bớt lo ngại về biến động của thị trường, cũng đã có rất nhiều người không đủ bình tĩnh trong thời kỳ suy thoái và bán hết tài sản của họ nên không thể tham gia khi thị trường hồi phục.
DCA hiệu quả hay không phụ thuộc vào phong cách giao dịch, mục tiêu đầu tư, khả năng chấp nhận rủi ro của bạn.
Chiến thuật bình quân giá có tốt không?
Thời điểm sử dụng chiến thuật DCA
Có hai thời điểm quan trong để áp dụng chiến thuật DCA.
- Khi bạn không có một khoản tiết kiệm đủ lớn, nhưng vẫn muốn tham gia đầu tư. Với DCA bạn có thể thiết lập kết hoạch đầu tư tự động, trích tiền lương và mua tài sản thường xuyên.
- DCA phù hợp với những ai chấp nhận rủi ro thấp. Việc để hết vốn vào cùng một thời điểm có thể khiến tài sản mất giá. Việc chia nhỏ số lần mua và thường xuyên, giúp nhà đầu tư giảm thiệt hại từ bất kỳ đợt giảm giá nào.
Lợi ích khi sử dụng DCA
DCA giúp bạn giảm bớt lo lắng khi không cần quyết định thời điểm thích hợp để vào lệnh. Bạn chỉ cần thực hiện giao dịch theo kết hoạch.
Giao dịch Bình Quân Giá cũng giúp giảm sự thôi thúc thời gian thị trường, đầu tư vào thời điểm bạn nghĩ rằng một cổ phiếu hoặc trái phiếu đang ở mức thấp. Thời gian thị trường có thể thúc đẩy lợi nhuận tổng thể của bạn, nhưng điều đó cực kỳ khó để thực hiện hiệu quả và hầu hết các nhà đầu tư cố gắng đánh bại hiệu suất của thị trường đều không thể làm như vậy.
DCA cũng là một chiến lược thích hợp với những người không có nhiều tiền để đầu tư. Họ có thể bắt đầu với một số tiền nhỏ, và trích một phần từ lương và mua thêm một cách thường xuyên.
Bài viết chia sẻ những thông tin về chiến thuật DCA, ưu điểm cũng như nhược điểm của phương pháp này. Chúc bạn kiếm được nhiều lợi nhuận từ DCA.
